Lãi tiết kiệm giảm sâu, các Ngân hàng đua nhau phát hành mới các lô trái phiếu nghìn tỷ

Mới đây, hàng loạt các Ngân hàng đã hạ mức lãi suất tiền gửi, như ông lớn Vietcombank đã hạ mức lãi suất huy động thấp nhất hệ thống về 5%/năm và cũng là mức thấp nhất trong lịch sử từ trước tới nay. 3 nhà băng (Agribank, VietinBank, BIDV) còn lại trong nhóm Big4 đều đang áp dụng mức lãi suất tối đa là 5,3%/năm, cho các kỳ hạn từ 12 tháng trở lên.

Tại nhóm ngân hàng tư nhân, từ đầu tháng tới nay cũng liên tục xuất hiện các đợt hạ lãi suất, theo đó, mức lãi suất 6%/năm chỉ còn vài ba ngân hàng áp dụng. Đây là diễn biến lạ từ trước đến nay, khi theo thông lệ, những tháng cuối năm thì ngân hàng thường đẩy mạnh huy động vốn, nâng lãi suất để chuẩn bị cung ứng vốn cho mùa vụ cuối năm.

Trong khi đó, lãi suất chào bán trái phiếu cao hơn từ 1-2%/năm so với lãi suất tiết kiệm niêm yết kỳ hạn 12 tháng, các ngân hàng đang gia tăng phát hành trái phiếu dịp cuối năm.

Cụ thể, Agribank vừa thông báo về đợt phát hành 10.000 tỷ đồng trái phiếu năm 2023 nhằm có thêm nguồn vốn dài hạn. Trái phiếu có kỳ hạn 8 năm, mệnh giá 100.000 đồng/trái phiếu, được trả lãi định kỳ mỗi năm một lần.

Lãi suất trái phiếu Agribank được tính bằng lãi suất tham chiếu (bình quân lãi suất tiền gửi tiết kiệm cá nhân bằng VND, kỳ hạn 12 tháng, trả lãi cuối kỳ được niêm yết của 4 ngân hàng BIDV, Vietinbank, Agribank, Vietcombank tại ngày xác định lãi suất) cộng biên độ 2%/năm. Ở thời điểm hiện tại, lãi suất trái phiếu của Agribank lên đến 7,25%/năm.

Tính đến thời điểm hiện tại, tổng tài sản của Agribank đạt 1,9 triệu tỷ đồng. Nguồn vốn đạt 1,8 triệu tỷ đồng; tổng dư nợ cho vay nền kinh tế đạt 1,5 triệu tỷ đồng.

Các ngân hàng khác cũng chạy đua phát hành trái phiếu để phục vụ mục tiêu dài hạn. VietinBank thông báo vừa chào bán thành công trái phiếu ra công chúng đợt 2 kỳ hạn 8 năm và 10 năm. Tổng giá trị trái phiếu chào bán đợt 2 là 4.000 tỷ đồng tính theo mệnh giá, trong đó 1.500 tỷ đồng trái phiếu kỳ hạn 8 năm, 2.500 tỷ đồng trái phiếu kỳ hạn 10 năm. Sau đợt chào bán, tổng số tiền thu về là 3.092 tỷ đồng.

Lãi suất trái phiếu kỳ hạn 8 năm bằng lãi suất tham chiếu + 1,2%/năm, lãi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm bằng lãi suất tham chiếu + 1,3%/năm. Trong đó, lãi suất tham chiếu là lãi suất bình quân tiền gửi tiết kiệm VND, trả sau, kỳ hạn 12 tháng.

Theo kết quả chào bán, có 1.171 nhà đầu tư cá nhân và 45 nhà đầu tư tổ chức mua trái phiếu kỳ hạn 8 năm. 441 nhà đầu tư cá nhân và 44 nhà đầu tư tổ chức mua trái phiếu kỳ hạn 10 năm.

Tính đến 1/11 tổng nợ trái phiếu chưa đến hạn của VietinBank là xấp xỉ 40.000 tỷ đồng. Theo thông báo của VietinBank về lãi suất trái phiếu cho kỳ tính lãi 18/11 đối với trái phiếu kỳ hạn 10 năm (2021 – 2031) là 6,25%/năm, cao hơn lãi suất tham chiếu 1%/năm.

Lãi suất tham chiếu được VietinBank xác định là bình quân lãi suất tiền gửi tiết kiệm cá nhân trả sau, kỳ hạn 12 tháng (hoặc mức lãi suất của kỳ hạn tương đương) được công bố trên trang thông tin điện tử chính thức của VietinBank, BIDV, Vietcombank và Agribank.

Với cách tính lãi suất tham chiếu như trên, có thể thấy việc 4 ngân hàng này quyết định lãi suất huy động (kỳ hạn 12 tháng) như thế nào sẽ có ảnh hưởng lớn đến cục diện lãi suất trái phiếu của các tổ chức này.

> > Lãi suất huy động đã xuống đáy?