Thị trường toàn cầu thăng hoa: Nikkei tăng hơn 4%, vàng vượt mốc 3.900 USD/ounce giữa kỳ vọng chính sách nới lỏng

Chỉ số Nikkei 225 của Nhật Bản bật tăng hơn 4%, hướng tới mức tăng trong ngày mạnh nhất kể từ tháng 4, sau khi bà Sanae Takaichi, một chính trị gia theo đường lối kích thích kinh tế, được cho là sẽ trở thành Thủ tướng tiếp theo của Nhật Bản. Chỉ số MSCI khu vực châu Á cũng tăng phiên thứ sáu liên tiếp, đưa chỉ số chung lên mức cao kỷ lục mới.

Đồng yên Nhật mất 1,5% giá trị so với USD, trượt dần về ngưỡng 150 yên đổi 1 USD – mức được giới đầu tư đặc biệt theo dõi. Đồng yên cũng rơi xuống mức thấp kỷ lục so với euro. Lợi suất trái phiếu 40 năm của Nhật tăng 14 điểm cơ bản, lên 3,52%.

Giá vàng vượt mốc 3.900 USD/ounce, tiếp tục chuỗi tăng mạnh đã kéo dài suốt năm nay. Bitcoin cũng ghi nhận đỉnh lịch sử mới vào cuối tuần qua. Giá dầu tăng sau khi OPEC+ thống nhất chỉ khôi phục sản lượng ở mức 137.000 thùng/ngày – chậm hơn so với các giai đoạn trước đó. Hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ cũng tăng theo.

Làn sóng hứng khởi lan tỏa toàn cầu

Đà tăng mạnh của chứng khoán châu Á và hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ cho thấy đà phục hồi của nhóm cổ phiếu công nghệ, được dẫn dắt bởi kỳ vọng vào AI, đang trở lại sau khi tạm chững vào phiên cuối tuần trước.

Dù Chính phủ Mỹ đóng cửa khiến báo cáo việc làm phi nông nghiệp không được công bố, thị trường vẫn tin tưởng Cục Dự trữ Liên bang (Fed) sẽ tiếp tục hạ lãi suất thêm 0,25 điểm phần trăm trong tháng 10.

“Một Nhật Bản nới lỏng chính sách sẽ bổ sung thanh khoản toàn cầu và thúc đẩy khẩu vị rủi ro nói chung. Miễn là giao dịch carry trade với đồng yên còn tiếp diễn, đó sẽ là tin tốt cho thị trường cổ phiếu và tín dụng toàn cầu”, bà Charu Chanana, Chiến lược gia trưởng tại Saxo Markets (Singapore) nhận định.

Tuần trước, hàng loạt thỏa thuận hợp tác mới trong lĩnh vực AI cùng việc OpenAI – nhà phát triển ChatGPT – được định giá tới 500 tỷ USD đã tiếp thêm động lực cho thị trường. Cổ phiếu toàn cầu liên tục lập đỉnh trong năm nay, nhờ sự kết hợp giữa kỳ vọng nới lỏng chính sách tiền tệ và kết quả kinh doanh ổn định.

“Điều kiện kinh tế Mỹ đang dẫn dắt toàn bộ các thị trường, khi Fed hạ lãi suất trong bối cảnh kinh tế không rơi vào suy thoái nhưng vẫn tiềm ẩn rủi ro lạm phát tăng. Đây là tín hiệu tích cực cho chứng khoán Mỹ, vàng và cũng có ảnh hưởng lan tỏa tới châu Á”, ông Frank Benzimra, người phụ trách chiến lược thị trường chứng khoán châu Á của Societe Generale nhận xét.

Nhật Bản chuẩn bị đón nữ Thủ tướng đầu tiên?

Bà Sanae Takaichi dự kiến sẽ trở thành nữ Thủ tướng đầu tiên của Nhật Bản sau khi giành chiến thắng trong cuộc bầu chọn lãnh đạo Đảng Dân chủ Tự do (LDP) vào thứ Bảy (4/10). Trước đó, giới đầu tư kỳ vọng ghế này sẽ thuộc về Shinjiro Koizumi, người được đánh giá có xu hướng thắt chặt tài khóa và ủng hộ việc Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BOJ) dần bình thường hóa chính sách.

Dù việc bà Takaichi lên nắm quyền làm tăng kỳ vọng tăng trưởng, giới quan sát cũng cảnh báo rủi ro về nguồn cung trái phiếu gia tăng và giảm khả năng BOJ nâng lãi suất trong tháng này.

“Đây có thể là tín hiệu tích cực hơn cho thị trường cổ phiếu. Tôi sẽ không ngạc nhiên nếu lợi suất dài hạn tăng nhẹ vào đầu tuần, dựa trên chính sách tài khóa mở rộng của bà. Tuy nhiên, khả năng kích thích quá mức là thấp, nên biến động thị trường có thể vẫn được kiểm soát”, bà Anna Wu, chiến lược gia đầu tư tại VanEck Australia nhận định.

Khủng hoảng ngân sách tại Mỹ vẫn kéo dài

Trong khi đó, Chính phủ Mỹ vẫn đang tê liệt do tình trạng đóng cửa. Các công đoàn đại diện cho hàng trăm nghìn nhân viên liên bang đã yêu cầu tòa án ngăn chặn nguy cơ sa thải hàng loạt dưới thời chính quyền ông Donald Trump. Việc đóng cửa khiến Cục Thống kê Lao động không thể công bố dữ liệu việc làm vào thứ Sáu (3/10).

“Tác động ngắn hạn lên thị trường vẫn còn hạn chế. Tuy nhiên, nếu bế tắc tài khóa kéo dài, nó có thể đe dọa đà tăng của thị trường và làm gia tăng biến động”, ông Dilin Wu, chiến lược gia tại Pepperstone Group viết trong một báo cáo.

Trong diễn biến doanh nghiệp, Hon Hai Precision Industry - đối tác sản xuất máy chủ chính của Nvidia – công bố tăng trưởng doanh thu quý đạt 11%, cho thấy nhu cầu hạ tầng AI vẫn mạnh mẽ.

Giới đầu tư châu Á cũng dõi theo tình hình tại Pháp, sau khi Tổng thống Emmanuel Macron quyết định giữ nguyên Nội các trong khi các Đảng đối lập lập tức phản đối. Động thái này được cho là sẽ khiến Thủ tướng Sebastien Lecornu đối mặt với tuần quyết định tại Quốc hội.