Một công ty chứng khoán đi vay 184.580 tỷ đồng sau 9 tháng

CTCP Chứng khoán SSI (Mã SSI - HoSE) vừa công bố báo cáo tài chính quý III/2024 với doanh thu đạt gần 2.000 tỷ đồng, lãi sau thuế đạt 750 tỷ, lần lượt tăng 5% và 11% so với cùng kỳ.

Lũy kế 9 tháng, SSI ghi nhận doanh thu 6.140 tỷ đồng và lợi nhuận ròng 2.313 tỷ đồng, tăng 25,3% và 37,2%, qua đó thực hiện được 80-90% kế hoạch năm do ĐHCĐ đề ra.

Kết quả ấn tượng này nhờ sự tăng trưởng ở cả ba mảng kinh doanh chính. Mảng tự doanh đóng góp hơn 2.900 tỷ đồng, mảng cho vay và phải thu gần 1.600 tỷ và mảng môi giới đem về hơn 1.500 tỷ đồng. Trong khi đó, thu nhập từ tiền gửi giảm từ 358 tỷ đồng năm ngoái xuống còn 255 tỷ đồng.

Nguồn: SSI

Ở mảng môi giới, SSI gặp áp lực cạnh tranh từ các công ty chứng khoán nhỏ hơn nhờ chính sách giảm chi phí, khiến thị phần giảm còn 8,84% trong quý III và doanh thu môi giới giảm 36% xuống 340 tỷ đồng. Tuy nhiên, tính chung 9 tháng, mảng này vẫn có mức tăng trưởng khả quan.

Mảng tự doanh tăng mạnh với mức doanh thu sau 9 tháng tăng thêm 800 tỷ đồng. Đóng góp lớn đến từ cổ tức và lợi nhuận từ danh mục đầu tư, đạt 1.600 tỷ đồng. SSI hiện nắm giữ danh mục đầu tư tự doanh có giá trị gần 37.400 tỷ đồng, trong đó gần 34.000 tỷ đồng là trái phiếu và chứng chỉ tiền gửi. Danh mục cổ phiếu niêm yết (tập trung vào các mã VPB, HPG, TCB, VHM) đang tạm lãi 62,4 tỷ.

Biên lợi nhuận từ mảng tự doanh đạt mức ấn tượng 73%, với lợi nhuận gộp 2.134 tỷ đồng, vượt trội so với các đối thủ cùng ngành.

Tương tự, mảng cho vay cũng ghi nhận sự tăng trưởng mạnh khi nguồn vốn của SSI tăng thêm 4.400 tỷ đồng, đạt 19.500 tỷ đồng, giúp khoản lãi thu về tăng 33,6% so với đầu kỳ, vượt mốc 1.500 tỷ.

Trên báo cáo lưu chuyển tiền tệ, SSI đang vay ngắn hạn gần 39.300 tỷ đồng và đã chi 1.112 tỷ để trả lãi vay, số tiền trên tương đương mức lãi suất 2,8%, thấp hơn nhiều lãi suất cho vay hiện hành tại các ngân hàng.

Trong 9 tháng, công ty đã vay mới 184.580 tỷ đồng và trả nợ gốc vay 188.400 tỷ. Dù lưu chuyển tiền thuần hoạt động tài chính chuyển âm gần 3.800 tỷ đồng, SSI vẫn duy trì dòng tiền dương 456 tỷ đồng sau 9 tháng, không gây ra rủi ro đáng kể nhờ vị thế hàng đầu trong ngành.

>> Kết quả kinh doanh quý III/2024 của 70 CTCK: 'Vua' môi giới cổ phiếu, trái phiếu trở lại, 17 khoản lỗ xuất hiện