Nhiều CTCK khuyến nghị mua một cổ phiếu ngân hàng tiềm năng được nâng room ngoại vượt trần, đạt 49%

Nửa đầu năm 2024, Ngân hàng TMCP Phát triển TP. HCM (HDBank - HoSE: HDB) ghi nhận 8.165 tỷ đồng lợi nhuận trước thuế, tăng trưởng 49% so với cùng kỳ và hoàn thành 52% kế hoạch năm.

Tỷ lệ ROE đạt 26,1%, đứng Top 1 toàn ngành. Tăng trưởng tín dụng đạt 13% và NIM đạt 5,7%, đều thuộc Top 2. Nợ xấu hợp nhất đạt 2,1%, trong khi nợ xấu ngân hàng mẹ duy trì ở mức 1,85%.

VPBankS tổng hợp

Cổ phiếu HDB đã tăng 13,3% trong 6 tháng đầu năm và tiếp tục tăng thêm khoảng 19% từ ngày 1/7 đến 13/9, đạt mức 26.400 đồng/cổ phiếu. Tính từ đầu năm, cổ phiếu này đã tăng khoảng 35%, gấp hơn 3 lần mức tăng của VN-Index (gần 11%).

Mới đây, VPBankS và Yuanta đồng loạt đưa ra khuyến nghị mua HDB với tiềm năng thị giá đạt khoảng 28.450 - 28.680 đồng/cp trong 12 tháng tới.

Tỷ lệ sở hữu của khối ngoại tại HDBank có thể vượt trần, đạt 49%

Hai bên phân tích đưa ra luận điểm rằng HDB đang có kế hoạch giảm tỷ lệ sở hữu nước ngoài (FOL) từ 20% xuống còn 17,5%, khả năng cao là để mở rộng room cho các nhà đầu tư chiến lược quốc tế. Đồng thời, HDB có thể được phép nâng tỷ lệ FOL lên tới 49%, như một phần trong chính sách ưu đãi liên quan đến việc tham gia tái cơ cấu ngân hàng yếu kém. Hiện tại, mức trần room ngoại của các ngân hàng Việt Nam là 30%.

Việc nhận chuyển giao ngân hàng 0 đồng đang chờ phê duyệt cuối cùng của Chính phủ vào nửa cuối năm 2024 và chuyển giao có thể thực hiện vào nửa đầu năm 2025. HDB đang tích cực tìm kiếm cổ đông chiến lược để hợp tác và đã nhận được sự quan tâm bởi nhiều nhà đầu tư từ các nền kinh tế phát triển.

Ảnh minh họa

Tăng trưởng kết quả kinh doanh

HDB có nhiều tiềm năng để tiếp tục mở rộng hoạt động kinh doanh và tăng trưởng tín dụng, nhờ vào việc mở thêm chi nhánh và các ưu đãi khi tham gia tái cơ cấu ngân hàng yếu kém. Từ ngày 28/8, các ngân hàng có mức tăng trưởng tín dụng đạt 80% chỉ tiêu của Ngân hàng Nhà nước đã được nới room tín dụng. HDB cùng với TCB, LPB, ACB dự kiến được tăng thêm 2 - 2,5%, giúp mức tăng trưởng tín dụng của HDB đạt khoảng 18 - 18,7% trong năm 2024.

Ngân hàng có cơ cấu danh mục cho vay đa dạng, hướng đến đối tượng khách hàng cá nhân, khách hàng vay tiêu dùng và doanh nghiệp vừa và nhỏ (SME). Chiến lược tiếp cận nhắm đến các vùng đô thị loại 2 và nông thông (chiếm khoảng 50% tổng dư nợ) và khách hàng theo chuỗi giá trị tại các tập đoàn lớn. Điều này đã tạo ra sự hiệu quả, thị phần cho vay của HDB tăng từ 0,98% năm 2012 lên 3% năm 2023 và tăng trưởng tín dụng luôn duy trì ở mức 2 chữ số suốt 7 năm qua.

HDSaison, công ty con chuyên cho vay tài chính tiêu dùng của HDB, đã đạt 600 tỷ đồng lợi nhuận trước thuế trong nửa đầu năm 2024, tương đương 91% lợi nhuận năm 2023 và 80% mục tiêu năm 2024. Dự kiến trong nửa cuối năm 2024, HDSaison sẽ đạt thêm 400 tỷ đồng lợi nhuận, nhờ vào sự tăng trưởng mạnh mẽ của tiêu dùng khu vực phía Nam và nhu cầu mua sắm của người lao động trong các ngành xuất nhập khẩu, sản xuất kinh doanh đang hồi phục.

>> Yuanta khuyến nghị 6 cổ phiếu ngân hàng tiềm năng sinh lời đến 36%