Chứng khoán SHS: Lãi năm 2022 chưa đầy 200 tỷ, bằng 18% kế hoạch năm

Trong quý 4/2022, SHS đạt doanh thu 610 tỷ đồng - giảm gần 47% so với cùng kỳ năm ngoái.

Trong cơ cấu danh thu quý này, lãi từ mảng tự doanh giảm 300 tỷ YoY về còn gần 392 tỷ và chiếm tỷ trọng lớn nhất; thu từ hoạt động cho vay và ứng trước tiền bán giảm 44% còn 127 tỷ đồng; thu từ hoạt động môi giới thậm chí giảm tới 73% còn 50,5 tỷ. Duy nhất nguồn thu từ hoạt động tư vấn tài chính tăng gấp 3,5 lần quý 4/2021 lên mức 33,8 tỷ đồng.

Ở chiều ngược lại, chi phí hoạt động tăng 44% so với cùng kỳ lên gần 376 tỷ đồng trong đó phần lỗ từ các tài sản tài chính ghi nhận thông qua lãi/lỗ (FVTPL) hơn 287 tỷ đồng trong khi cùng kỳ chỉ lỗ 8,3 tỷ (chiếm 76% tổng chi phí hoạt động của SHS).

Chi phí tài chính tăng mạnh trong khi doanh thu giảm sâu khiến lợi nhuận gộp quý 4/2022 của công ty giảm tới 73% Yoy còn gần 235 tỷ.

Sau trừ các khoản thuế phí, SHS báo lãi sau thuế quý 4/2022 chỉ hơn 142 tỷ đồng - giảm 75% so với cùng kỳ. Dù vậy, cong số này vẫn cải thiện mạnh so với mức lãi 88 tỷ trong quý 3 và khoản lỗ 297 tỷ trong quý 2 cùng năm.

Tính chung cả năm 2022, doanh thu hoạt động của công ty đạt mức hơn 1.542 tỷ đồng - giảm 47% so với năm 2021 trong đó ngoại trừ mảng cho vay và phải thu giảm vừa phải so với cùng kỳ, thu từ mảng tự doanh và môi giới chứng khoán đều giảm mạnh trên 60% so với năm trước.

Ngược lại, chi phí hoạt động tăng 31% lên 1.088 tỷ đồng dẫn đến lãi trước thuế chỉ đạt 197 tỷ đồng; lãi ròng cả năm 2022 của Chứng khoán SHS chỉ còn 162 tỷ - giảm tới 88% YoY và là mức thấp nhất kể từ năm 2016.

Như vậy, so với kế hoạch kinh doanh với 3.428 tỷ đồng doanh thu và 2.025 tỷ đồng lãi trước trước thuế, đến hết năm 2022, Chứng khoán SHS mới thực hiện được lần lượt 45% và 18% chỉ tiêu cả năm.

Tính đến 31/12/2022, tổng tài sản công ty ở mức gần 10.900 tỷ đồng trong đó giá trị các tài sản FVTPL là hơn 4.300 tỷ đồng - tăng 61% so với đầu năm (bao gồm cổ phiếu và trái phiếu). Dự nợ cho vay margin giảm mạnh 60% còn hơn 2.355 tỷ đồng.

Vốn chủ sở hữu của SHS tăng gần 56% so với đầu năm lên 9.436 tỷ đồng bao gồm 765 tỷ đồng lợi nhuận sau thuế chưa phân phối. Ngược lại, nợ phải trả giảm mạnh từ mức 4.855 tỷ hồi đầu năm còn xuống còn hơn 1.464 tỷ (hơn 90% là vay nợ ngắn hạn).

Trên thị trường chứng khoán, cổ phiếu SHS kết phiên 30/1/2023 tại mức tham chiếu 9.700 đồng - tăng 98% so với mức đáy 4.900 đồng ghi nhận trong phiên 16/11/2022. Dù vậy, so với mức giá tại thời điểm đầu năm 2022, mã hiện đã giảm 65% giá trị.

Diễn biến giá cổ phiếu SHS