Cổ phiếu đáng chú ý ngày 20/6: GVR, MBB, ANV

Chứng khoán KB Việt Nam (KBSV): Khuyến nghị mua GVR

KBSV khuyến nghị mua cổ phiếu Tập đoàn Công nghiệp Cao su Việt Nam - CTCP (GVR), giá mục tiêu 38.800 đồng/cp theo luận điểm đầu tư:

Kết thúc quý I/2024, GVR ghi nhận doanh thu đạt 4.590 tỷ đồng (+11% svck), hoàn thành 18% doanh thu kế hoạch năm 2024.

Hiện giá cao su trung bình của GVR đã đạt mức 38,4 triệu đồng/tấn. Nhóm phân tích kỳ vọng giá cao su trung bình của GVR năm 2024 sẽ đạt mức tăng trưởng 8% so với cùng kỳ do: (1) nhu cầu săm lốp ô tô trên thế giới vẫn đang có xu hướng phục hồi, (2) giá dầu vẫn neo ở mức cao và (3) thời tiết không thuận lợi tại các quốc gia cung cấp cao su chính.

KBSV kỳ vọng tốc độ chuyển đổi đất và triển khai các dự án KCN của GVR sẽ được đẩy nhanh hơn trước nhờ tác động của: (1) quy hoạch của các tỉnh Bình Phước, Ninh Thuận, Bà Rịa – Vũng Tàu được thông qua với 25.000ha đất cao su chuyển đổi của GVR và (2) quyết định 227/QĐ-TTg ban hành tháng 3/2024 tăng chỉ tiêu sử dụng đất tại Bình Phước, gỡ vướng mắc pháp lý liên quan đến dư địa đất có hạn của tỉnh.

KBSV phân tích chỉ tiêu tài chính của GVR

Chứng khoán KB Việt Nam (KBSV): Khuyến nghị mua MBB

KBSV khuyến nghị mua cổ phiếu Ngân hàng TMCP Quân đội (MBB), giá mục tiêu 27.000 đồng/cp theo luận điểm đầu tư:

Lợi nhuận trước thuế quý I/2024 đạt 5.795 tỷ đồng (-11% svck) trong bối cảnh tín dụng tăng trưởng yếu.

KBSV kỳ vọng mức cải thiện chi phí huy động vốn (CoF) sẽ đáng kể hơn từ quý II, được hỗ trợ bởi tiền gửi lãi suất thấp. Hiệu ứng của các “khoản vay tạm thời” (cho lợi suất thấp) đã kết thúc trong quý I, bên cạnh lãi suất cho vay của ngân hàng khó giảm thêm sẽ là động lực giúp IEA giảm chậm hơn. Nhìn chung, NIM của ngân hàng dự kiến sẽ tăng trở lại từ quý II hoặc quý III/2024.

Chất lượng tài sản sẽ dần được cải thiện tích cực từ quý II đến từ: (1) ngân hàng chủ động giảm tỷ trọng cho vay các lĩnh vực rủi ro (bất động sản, trái phiếu doanh nghiệp) trong nhiều quý liên tiếp (từ 19% tổng tín dụng quý I/2022 còn 16% trong quý I/2024), (2) kỳ vọng khách hàng lớn chuyển nhóm nợ trong quý II và (3) triển vọng kinh tế hồi phục tốt hơn trong nửa cuối năm 2024.

Chứng khoán Vietinbank (CTS): Khuyến nghị mua ANV

Cổ phiếu CTCP Nam Việt (ANV) trong phiên giao dịch 19/6 ghi nhận diễn biến giao dịch tích cực khi tăng hơn 2% trong bối chỉ báo Stochastic phát đi tín hiệu mua vào khả quan trong ngắn hạn.

Bên cạnh đó, chỉ báo định hướng cũng cho thấy giai đoạn tích lũy của cổ phiếu ANV đã kết thúc và sẵn sàng cho một diễn biến tăng giá mới quay trở lại ngưỡng giá cao nhất 52 tuần tại 40.500 đồng.

Nhóm phân tích kỳ vọng trong ngắn hạn ANV sẽ tái tích lũy ở vùng giá chờ mua khoảng 34.000–35.500 đồng/cp dựa trên 2 kịch bản:

Đối với kịch bản thứ nhất, ngưỡng giá chốt lời mục tiêu ở mức 40.500 đồng/cp, tương ứng lợi nhuận dự kiến khoảng 14,1–19,1%.

Đối với kịch bản thứ hai, ngưỡng giá chốt lời mục tiêu ở mức 45.800 đồng/cp, tương ứng lợi nhuận dự kiến khoảng 29–34,7%.

Ngưỡng cắt lỗ khi giá đóng cửa dưới 32.300 đồng/cp, thời gian nắm giữ là 2-3 tháng.

>> Cổ phiếu ‘họ’ PV Power (POW) tăng 52% sau nửa năm chào sàn HoSE