Chuyên gia chỉ điểm 2 mã cổ phiếu 'kim cương', kỳ vọng sinh lời 14%

Báo cáo Chứng khoán VCBS mới đây vừa đưa ra khuyến nghị MUA cho 2 mã cổ phiếu ngân hàng MBB và MSB dựa trên các luận điểm đầu tư như tín dụng tăng trưởng top cao đầu ngành, NIM duy trì mức cao và củng cố về chi phí vốn.

MBB - Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 28.403 đồng, kỳ vọng tăng gần 14%

Theo VCBS, tín dụng MB tăng trưởng trong top cao nhất ngành. Ước tính MB có thể đạt tốc độ tăng trưởng tín dụng 25% trong 2024 và tiếp tục được ưu tiên tăng trưởng tín dụng nhanh hơn so với bình quân ngành khoảng 1,5-2 lần trong các năm tới nhờ việc nhận chuyển giao ngân hàng Oceanbank.

Thứ hai, NIM ngân hàng MB duy trì ở mức cao. Trong nửa cuối năm 2024, NIM kỳ vọng tăng nhẹ khi chi phí vốn duy trì mức thấp, đồng thời với việc tỷ suất sinh lời cải thiện khi các khách hàng quay lại trả nợ và MBB đẩy mạnh tăng tỷ trọng cho vay bán lẻ.

Thứ ba, tỷ lệ tiền gửi không kỳ hạn (CASA) duy trì vị thế đầu ngành. Dự kiến tỷ lệ CASA có thể đạt khoảng 40% cuối 2024 nhờ số lượng khách hàng cá nhân tăng nhanh và lãi suất tiền gửi có kỳ hạn ở mức thấp, tiếp tục góp phần duy trì lợi thế về chi phí vốn cho MB.

Diễn biến cổ phiếu MBB thời gian gần đây

Theo đó, VCBS đưa ra khuyến nghị MUA cho cổ phiếu MB với giá mục tiêu 28.403, kỳ vọng tăng gần 14%.

MSB - Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 13.949 đồng, kỳ vọng tăng gần 11%

Mã cổ phiếu MSB 'lọt tầm ngắm' VCBS bởi tốc độ tăng trưởng tín dụng cao hơn trung bình ngành. MSB đã được nâng room tín dụng lên 16% trong quý III, do đó, VCBS kỳ vọng MSB có thể tiếp tục được nâng hạn mức với tốc độ tăng trưởng tín dụng đạt trên 20% cho năm 2024, với động lực đến từ 2 phân khúc chiến lược của MSB là bán lẻ và doanh nghiệp SME.

Thứ hai, MSB củng cố lợi thế về chi phí vốn. Nhờ tận dụng thế mạnh hệ sinh thái, MSB thu hút được lượng tiền gửi không kỳ hạn lớn và đều đặn từ khách hàng doanh nghiệp. Tỷ lệ CASA đạt 28,2%, mức cao thứ 4 toàn ngành và dự kiến CASA sẽ tiếp tục đà hồi phục khi lãi suất tiền gửi có kỳ hạn duy trì thấp, giúp NIM của MSB duy trì ở mức 4%.

Tăng trưởng thu nhập bất thường từ thu hồi nợ xấu: Trong quý II/2024, MSB đã thu về 2 khoản thu bất thường có giá trị hơn 800 tỷ đồng từ nợ đã được xử lý. Ngân hàng dự kiến năm nay sẽ có thêm những khoản thu nhập bất thường từ việc thu hồi các khoản nợ đã xử lý và dự kiến tổng lượng thu hồi khoảng 1.700 tỷ đồng cho cả năm 2024.

Diễn biến cổ phiếu MSB thời gian gần đây

Do đó, VCBS đưa ra khuyến nghị MUA cho cổ phiếu MSB với giá mục tiêu 13.949 đồng, kỳ vọng tăng gần 11%.

>> 'Vỡ mộng' sau sóng tăng: Vì sao 90% nhà đầu tư F0 thường thua lỗ?